人形机器人产业迈向订单兑现阶段 核心零部件厂商有望成为关注焦点

人形机器人产业正从实验室概念加速迈向规模化商业落地。2026年被行业普遍定义为量产元年，产业链上下游正经历从主题预期向订单兑现的关键切换。在此背景下，机器人核心零部件与本体制造企业成为市场关注焦点。

据媒体报道，浙江人形机器人创新中心有限公司聚焦世界模型与具身智能的前沿探索，致力于研发能够真正落地、服务多场景的人形机器人产品。目前，该公司产品已在服装制造、物流搬运、汽车装配、商超零售等多个细分行业实现应用落地。

与此同时，特斯拉Optimus V3量产节点临近，国内人形机器人与具身智能实景实训专项行动也已正式启动。有分析认为，在此产业背景下，具备重研发、高壁垒属性的核心零部件资产，一旦通过头部客户认证，其供应链地位较难被快速替代。

据财联社主题库显示，多家上市公司已披露在相关领域的布局进展：

江苏雷利在人形机器人领域储备了空心杯减速电机、线性传动组件、无框力矩电机等产品，目前正在多家机器人厂商进行送样和客户验证。

五洲新春的丝杠产品已对接客户包括ZJ、小鹏等多家主机厂商，以及新剑传动等零部件厂商。

目前，相关零部件厂商的送样验证结果及后续订单落地情况，仍是市场持续关注的重点。