韩国正式推进加密货币"旅行规则"扩容 小额转账全面纳入监管范畴

韩国金融情报院最近放了个大招——直接取消了加密货币“旅行规则”原定的100万韩元适用门槛。这意味着，哪怕是小额转账，也得全面纳入监管范畴。这一调整背后的逻辑很清晰：封堵那种通过拆分大额交易来规避监管的冼钱漏洞。现在，所有平台都必须同步核验并传输交易双方的身份信息，同时，稳定币交易的监管也在同步收紧。整个动作，都是为了适配2027年OECD加密数据共享的整体布局，推动行业合规升级。

韩国FIU（金融情报院）在FATF的谈判期间就明确表态，希望制定更广泛的加密货币转账报告规则。理由也很直接——海外风险不等人，全球反冼钱执法更是参差不齐，光盯着国内不顶用。

韩国金融监管机构正在推动对加密货币转账实施更广泛的报告要求，意图很明确：进一步对齐全球数字资产的反冼钱标准。

根据周一的公告，韩国FIU在上周于巴黎举行的FATF全体会议上，正式提出了将旅行规则要求扩大到较小加密货币转账的建议。

加密旅行规则这项全球反冼钱标准，核心要求是：加密交易所在超过一定阈值的转账中，必须共享发送人和收款人信息。目的很纯粹——提高资金在不同平台间流动的透明度和可追溯性。

目前，韩国已经对超过100万韩元（约650美元）的加密货币转账实施旅行规则要求。而这次的最新提案，则是要把这些义务扩展到更小的交易上。

全球监管与DeFi风险的持续缺口

FIU直言不讳：旅行规则义务应该适用于所有发起和接收加密资产的服务提供商（CASP），这样才能真正补上跨境转账的监管缺口。同时，FIU也呼吁对离岸和未注册的加密平台采取更强硬的措施。原因很简单——非法融资案件里，这些平台被滥用的案例越来越多，监管套利的风险也在不断攀升。

FIU委员李亨柱在巴黎FATF全体会议上。来源：FIU

除了旅行规则本身，FATF还批准了一份关于去中心化金融（DeFi）风险的新报告。FIU专员李亨柱在FATF讨论中明确表态，对这份DeFi报告的采纳表示欢迎。不过他也点出了关键问题：跨司法管辖区的监管套利，根子上还是许可制度、监管尺度以及海外监管差异太大造成的。

七年前，FATF将旅行规则范围扩展到加密货币

这次提案，其实是FATF第15号建议更广泛讨论的一部分。这个国际标准于2019年更新，核心目标是把反冼钱措施正式应用到加密资产和CASP身上。七年过去，FATF在2025年发布了针对性更新，反冼钱框架已经扩展至加密资产领域。但现实情况是——建议15的全球执行状况，依然很不均衡。

来源：FATF

根据FATF的评估数据，截至2025年4月，49%的司法管辖区仅部分符合CASP要求，21%仍然处于不合规状态，只有大约29%的司法管辖区大致符合或完全合规。换句话说，全球范围内，加密反冼钱的“及格率”远没有想象的那么乐观。