疯狂涨价的日子快到头了 国产闪存、闪存芯片产能即将爆发

5月29日消息，这轮内存、闪存芯片的疯狂涨价，到底有多猛？现货价直接飙了5到10倍，不少电子厂商都快撑不住了。而这场涨价盛宴的赢家，毫无悬念是三星、SK海力士、美光这几家巨头——它们垄断了全球90%以上的存储芯片市场，加上铠侠、闪迪，差不多七八家公司就把存储行业的命脉攥在手里，涨价自然赚得盆满钵满。

有趣的是，面对缺货行情，这几家巨头态度出奇一致——不扩产。理由是建厂周期长、怕后面产能过剩，听起来冠冕堂皇。可惜，时代变了。中国有两家厂商——长鑫CXMT和长江YMTC，已经靠自主技术分别量产了内存和闪存芯片。以前的问题是产能低、亏损，没法大规模投资。

这次涨价反而成了它们崛起的最佳时机。需求暴涨，不愁卖；价格大涨，不再亏损；再加上两家公司今年都要IPO，能拿到股市融资。面对这样的机遇，两长都在大规模投资建厂。摩根斯坦利的报告显示，YMTC正在建设Fab 3/4/5，预计2027年月产能达到85kwpm，2028年提升至100kwpm。CXMT的节奏更积极，2026—2028年产能将分别扩至80k、90k及100kwpm。

100kwpm是什么概念？月产10万片晶圆，在芯片行业里已经是巨型工厂了。而两长的目标是未来两年再建2到3座厂，产能是现在的2到3倍。

这会对全球内存、闪存格局产生什么影响？目前两长在全球产能中占比不算高，不同统计在5%到15%之间。以10%为基准，再考虑三星等巨头也会扩产，预测到2028年国产份额能到20%—25%左右。这个比例虽然还超越不了三星，但做到全球第三没问题。要知道，美光现在在全球内存市场的份额也就是20%左右，就已经对供需有重要影响力了。

国产内存闪芯有价格优势，很快就会冲击市场。到那时，内存闪存价格涨不涨，就不是三星、SK海力士能随意决定的了。